حصاد ضرائب الخسارة - القواعد والأمثلة وكيف تعمل

يمكن أن تكون الاستراتيجيات المتقدمة أكثر تعقيدًا ، لكنها تستحق الدراسة. تتمثل إحدى هذه الإستراتيجيات في حصاد الضريبة ، والذي يتيح لك استخدام الأصول ضعيفة الأداء لتخفيف العبء الضريبي. إليك كيفية عمله وكيف يمكن أن يساعدك في الاحتفاظ بمزيد من أموالك.

كيف يعمل حصاد الضرائب

يعد حصاد الخسائر الضريبية ممارسة تستفيد من القواعد التي تتيح لك استخدام الخسائر الرأسمالية لموازنة الأشكال الأخرى من الدخل الخاضع للضريبة.

يتضمن حصاد الضريبة في أبسط صوره ، البيع المتعمد للاستثمارات ذات الأداء الضعيف مقابل الخسارة وإعادة استثمار العائدات في السوق. يتيح لك حجز خسارة رأس المال مع الاحتفاظ بأموالك المستثمرة في السوق.

يقلل حصاد الضريبة من أساس التكلفة لاستثماراتك بينما يتيح لك تقليل الضريبة المستحقة عليك في المستقبل القريب.

أساس التكلفة

أول ما يذهب إلى حصاد الضريبة هو أساس التكلفة. أساس تكلفة الأصل هو ببساطة السعر الذي دفعته لشراء هذا الأصل. على سبيل المثال ، إذا اشتريت 10 أسهم في صندوق مشترك بقيمة 100 دولار للسهم الواحد ، فسيكون لديك أساس التكلفة 100 دولار لكل سهم. إذا فقدت الأسهم القيمة وانخفضت الأسعار إلى 95 دولارًا ، فسيظل أساس التكلفة للسهم 100 دولار. إذا زاد السعر إلى 105 دولار ، فإن أساس التكلفة لكل سهم يظل أيضًا 100 دولار.

أساس تكلفة السهم يلعب دوره عند حساب المكاسب والخسائر الرأسمالية.

هناك خيارات مختلفة لحساب أساس التكلفة ، اعتمادًا على نوع الأصل الذي تشتريه وتبيعه. بالنسبة لأشياء مثل الأسهم ، يمكنك تتبع أساس التكلفة لكل سهم على حدة. عند بيع الأسهم ، يجب عليك اختيار الأسهم المراد بيعها.

عادةً ، يسمح لك الوسيط الخاص بك باختيار طرق الحساب "أخير أو أول" (LIFO) أو "أول-أول" (FIFO). عند استخدام LIFO ، فإنك تبيع أحدث الأسهم التي اشتريتها أولاً. عند استخدام FIFO ، فإنك تبيع الأسهم بالترتيب الذي اشتريته بها. يتيح لك بعض الوسطاء تحديد أسهم فردية أو اختيار بيع الأسهم بالترتيب من الأعلى إلى الأدنى أو الأدنى إلى الأعلى تكلفة.

عندما تبيع الأسهم في صناديق الاستثمار المشتركة ، فإن العديد من الوسطاء يقدمون خيار استخدام متوسط ​​تكلفة السهم كأساس للتكلفة. هذا يعني أن أساس التكلفة المعلن هو متوسط ​​السعر الذي دفعته لكل سهم تملكه. إذا اشتريت 10 أسهم بسعر 1 دولار ، وخمسة أسهم بسعر 2 دولار ، وخمسة أسهم بسعر 5 دولارات ، فسيكون متوسط ​​التكلفة هو:

[(10 x $ 1) + (5 x $ 2) + (5 x $ 5)] / 20 سهم = 2.25 دولار

نصيحة محترف: السماسرة عبر الإنترنت مثل M1 المالية استخدام التكنولوجيا لمساعدة المستثمرين على اختيار الطريقة التي ستقدم أدنى التزام ضريبي.

أرباح وخسائر رأس المال

عندما تبيع أحد الأصول ، فإنك تكسب ربحًا أو خسارة رأسمالية بناءً على سعر البيع وأساس التكلفة.

إذا كنت تبيع شيئًا أكثر مما دفعته ، فستحقق مكاسب رأسمالية. إذا كنت تبيع شيئًا أقل مما دفعته ، فإنك ستتكبد خسارة في رأس المال.

هذا هو السبب في أن أساس تكلفة استثماراتك مهم للغاية. النظر في هذا المثال:

أنت تملك 100 سهم من شركة XYZ. لقد دفعت 20 دولارًا مقابل 50 سهمًا و 30 دولارًا للأسهم الخمسين الأخرى. حاليًا ، يتم تداول شركة XYZ بسعر 25 دولارًا.

إذا قررت بيع 50 سهمًا ، يمكنك تحقيق مكاسب رأسمالية أو خسارة رأسمالية بناءً على الأسهم التي تختار بيعها. إذا كنت تبيع الأسهم بتكلفة 20 دولارًا ، فيمكنك كسب أرباح رأسمالية. بيع الأسهم بتكلفة 30 دولارًا ينتج عنه خسارة في رأس المال.

إن تخفيض أساس التكلفة من خلال حصاد الضريبة يعني أنه يمكنك كسب المزيد من الأرباح الرأسمالية الكبيرة عندما تبيع استثماراتك لاحقًا. باختصار ، أنت تدفع ضريبة أقل الآن ولكن المزيد من الضرائب في وقت لاحق. يميل المال إلى أن يكون أكثر قيمة في الوقت الحالي مما هو عليه في المستقبل لأن لديك وقتًا أكبر لاستثماره والسماح له بالنمو ومزيد من المرونة لاستخدامه إذا كنت بحاجة إلى ذلك. وهذا يجعل حصاد الضرائب الضريبية صافيًا ماليًا إيجابيًا.

ضرائب على أرباح وخسائر رأس المال

لأغراض الضريبة ، يجب عليك الإبلاغ عن الأرباح والخسائر في رأس المال لحكومات الولايات والحكومات الفيدرالية. تماما مثل أشكال الدخل الأخرى ، تريد الحكومة خفض دخل الاستثمار الخاص بك ، بما في ذلك مكاسب رأس المال.

على المستوى الفيدرالي ، هناك نوعان مختلفان من مكاسب رأس المال: المكاسب قصيرة الأجل والمكاسب طويلة الأجل.

المكاسب الرأسمالية قصيرة الأجل هي مكاسب رأسمالية تكسبها على الاستثمارات التي تملكها لمدة عام أو أقل. تقوم الحكومة بفرض ضرائب على أرباح رأس المال قصيرة الأجل بمعدلات ضريبة الدخل العادية.

تنطبق ضرائب أرباح رأس المال طويلة الأجل على المكاسب التي تحققت على الاستثمارات التي تملكها لأكثر من عام. ضريبة أرباح رأس المال طويلة الأجل أقل من ضريبة الدخل القياسية. لعام 2019 ، بين قوسين ضريبة أرباح رأس المال على المدى الطويل:

معدل ضريبة أرباح رأس المال على المدى الطويل أقل بكثير من معدل ضريبة الدخل العادية ، حيث وصل إلى 20٪ مقارنة بحد أقصى قدره 37٪ للدخل العادي. هذا يعني أنه يمكنك توفير الكثير من المال على ضرائبك عن طريق تحقيق مكاسب طويلة الأجل بدلاً من المكاسب قصيرة الأجل.

عندما تبيع استثمارًا مقابل خسارة ضريبية ، تتيح لك الحكومة خصمه من دخلك الآخر لأنه يفرض عليك ضريبة على دخلك الصافي. هذا يعني أن الحكومة لن تفرض ضرائب على الشخص الذي حقق 1000 دولار على صفقة واحدة إذا خسر 10،000 دولار على صفقة أخرى وانتهى به الأمر إلى خسارة 9000 دولار على مدار العام.

يمكنك استخدام خسائر رأس المال لتعويض الأرباح الرأسمالية دون حد. إذا كانت لديك خسائر بقيمة 100000 دولار وأرباح قدرها 100000 دولار ، فيمكنك الإبلاغ عن إجمالي دخل الاستثمار الخاص بك على أنه لا يساوي 0 دولارًا ، مما يعني أنك لا تتحمل ضريبة أرباح رأس المال.

علاوة على ذلك ، إذا كانت لديك خسائر رأسمالية أكثر من الأرباح الرأسمالية ، فيمكنك استخدام خسائرك لتعويض ما يصل إلى 3000 دولار من الدخل غير الاستثماري كل عام. على سبيل المثال ، قل دخلك الخاضع للضريبة من صاحب العمل هو 50000 دولار. إذا كنت قد بعت استثمارًا بخسارة قدرها 1500 دولار ولم تحصل على أي مكاسب رأسمالية على مدار العام ، فيمكنك استخدام هذه الخسارة في رأس المال لتخفيض دخلك الخاضع للضريبة العادي إلى 48،500 دولار. إذا قمت بحجز خسارة رأسمالية قدرها 4500 دولار ، فيمكنك استخدام ما يصل إلى 3000 دولار من هذا المبلغ لتخفيض دخلك الخاضع للضريبة إلى 47000 دولار. ولكن هذا 1500 دولار إضافية لم يذهب إلى الأبد.

هذا صحيح حتى إذا فقدت الكثير من المال في عام واحد. لا تختفي الخسائر الضريبية الخاصة بك بعد انتهاء السنة.

إذا لم تتمكن من استخدام جميع خسائر رأس المال لتعويض الدخل الآخر ، فيمكنك ترحيلها إلى أجل غير مسمى. إذا قمت بالإبلاغ عن 30 ألف دولار من خسائر رأس المال في عام واحد ولم تكسب أي أرباح رأسمالية ، فيمكنك استخدام 3000 دولار من الخسارة لتخفيض دخلك الخاضع للضريبة المنتظم وتحمل الخسارة المتبقية البالغة 27000 دولار في العام التالي.

يمكنك استخدام الخسارة المتبقية البالغة 27000 دولار لتعويض الأرباح الرأسمالية لتلك السنة بالإضافة إلى 3000 دولار إضافية من الدخل العادي. إذا كان لا يزال لديك جزء من تلك الخسارة المتبقية ، يمكنك المضي قدمًا مرة أخرى. على سبيل المثال ، إذا لم تبيع أي أسهم في العام المقبل ، فيمكنك تطبيق مبلغ 3000 دولار من الخسارة المتبقية البالغة 27000 دولار لتعويض دخلك وتحمل الخسائر المتبقية البالغة 24000 دولار إلى الأمام.

إذا كنت تبيع الأسهم لخسارة في سنة مقبلة ، فيمكنك إضافتها إلى الخسائر التي حملتها. لا يوجد تاريخ انتهاء للخسائر الضريبية. يمكنك استخدامها لتعويض الدخل حتى تستنفد جميع خسائرك الضريبية.

غسل القاعدة القاعدة

حصاد الخسارة الضريبية ليس بسيطًا دائمًا مثل بيع أحد الأصول بخسارة وإعادة استثمار الأموال في السوق. هناك قاعدة واحدة عليك اتباعها.

تمنعك قاعدة الغسل من بيع وشراء نفس الأصول أو الأصول المماثلة فقط لخلق خسارة في رأس المال. عند حدوث عملية غسل ، لا يمكنك استخدام أي من خسائر رأس المال الناتجة عن البيع لتعويض الدخل الآخر لأغراض الضرائب.

يحدث بيع الغسيل عند شراء ضمان "متطابق إلى حد كبير" في غضون 30 يومًا قبل أو بعد البيع الذي أحدث الخسارة. العديد من الأوراق المالية متشابهة بشكل لا يصدق. هو الأكثر شيوعا لصناديق الاستثمار. يمكن لصناديق متعددة من شركات مختلفة تتبع نفس مؤشر الأسهم أو الصناعات. باختصار ، إذا كان صندوقان متداولان في البورصة (ETFs) أو صناديق استثمار متبادل يخدمان نفس الغرض في محفظتك ، فمن المحتمل أنهما متشابهان إلى حد كبير.

على سبيل المثال ، لنفترض أنك تملك أسهمًا في SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) ، وهي مؤسسة ETF تتعقب S&P 500. يمكنك بيع تلك الأسهم واستخدام العائدات لشراء الأسهم في Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX) ، صندوق مشترك يتتبع S&P 500. على الرغم من أنك لم تشتر وتبيع نفس الأوراق المالية ، إلا أنك تستثمر في نفس الأشياء الأساسية. تجعل قاعدة الغسل هذا النوع من المعاملات غير فعال إذا كنت تحاول فرض ضريبة على حصاد الخسارة لأن الأصول تتبع مؤشر الأسهم نفسه.

تجعل قاعدة غسل البيع حصاد الضرائب معقدًا للغاية للقيام بها بمفردك. تريد الاحتفاظ بأموالك المستثمرة وضرب تخصيص الأصول المستهدفة ، لكن قاعدة الغسيل تعني أنك محجوب عن استثمارات معينة عند حصاد الضرائب.

كيف يؤثر حصاد الضرائب في عائدات محفظتك

على الرغم من أن حصاد الضريبة معقد ، إلا أنه يمكن أن يكون له تأثير كبير على عوائد محفظتك. هذا يعني أنه يمكنك ترك المزيد من الأموال في محفظتك بدلاً من دفعها إلى مصلحة الضرائب.

وفقًا لشركة Wealthfront الاستشارية Robo-الاستشارية ، فقد شهد عملاؤها فوائد تتراوح ما بين 3.12٪ و 6.24٪ من قيم المحفظة من خدمات حصاد الضرائب التي حققتها الشركة خلال عام 2018. وحتى هذه النسب المئوية الصغيرة على ما يبدو ، قد يكون هناك اختلاف في عشرات الآلاف من الدولارات للحوافظ المالية مع أكثر من 200،000 دولار فيها.

الاستفادة من شركات روبو الاستشارية في حصاد الضرائب

Robo-Advisors هي الشركات التي تستخدم الخوارزميات المعقدة وبرامج الكمبيوتر لإدارة محفظتك نيابة عنك. يستخدم معظم المستشارين الآليين تحملك للمخاطر وتخصيص الأصول المرغوب فيه للاستثمار في مجموعة من صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة وصناديق الاستثمار المشتركة التي تتيح لك تتبع سوق الأسهم العالمية.

نظرًا لأن البرامج يمكنها بسهولة التعامل مع المعاملات الأكثر تعقيدًا من العمليات البشرية ، فإن جميع الخدمات الاستشارية الاستشارية الرئيسية تقريبًا تقدم خدمات حصاد ضريبية. إذا كان لديك الكثير من المال في حسابات السمسرة الخاضعة للضريبة ، فإن مستشاري روبو يجعلون حصاد الضريبة أسهل بكثير. لا يتعين عليك تحريك مبالغ كبيرة من المال أو إيجاد طريقة لهيكلة محفظتك مع تجنب قاعدة الغسل. مستشارو Robo الجيدون - مثل Betterment و Personal Capital و Wealthfront و Schwab Intelligent Portfolios - افعلوا كل شيء من أجلك.

تحسن

تحسن يقدم خدمات استشارية روبية بتكلفة 0.25 ٪ من الأصول المستثمرة كل عام مع عدم وجود حد أدنى للرصيد. تشمل رسومهم خدمات حصاد الضرائب. تعلن الشركة عن العديد من الميزات التي تجذب المستثمرين الذين يرغبون في الادخار دون بذل الكثير من الجهد ، مثل:

• لا يوجد عمولة تداول إضافية
• إعادة الاستثمار التلقائي للخسائر المحصودة
• لا توجد ضرائب على أرباح رأس المال قصيرة الأجل
• إعادة التوازن التلقائي

تقدر شركة Betterment أن العوائد الإضافية التي تنتجها خدمة حصاد الخسائر الضريبية ستتجاوز رسوم الإدارة البالغة 0.25٪.

رأس المال الشخصي

مع الحد الأدنى للاستثمار من 100،000 دولار, رأس المال الشخصي يقدم خدمات تحسين الضرائب ، بما في ذلك حصاد الضرائب ، لجميع العملاء. تبرز الشركة بسبب رغبتها في الاستثمار في الأسهم الفردية عبر صناديق الاستثمار المتداولة وحقيقة أنها توفر تفاعلًا بشريًا أكثر مع المستشارين الماليين من المستشارين الآخرين..

قراءة لدينا استعراض رأس المال الشخصي.

M1 المالية

M1 المالية يقدم التخصيص أكثر من العديد من منافسيه. يمكنك الاختيار من واحدة من مجموعة متنوعة من الحقائب المتخصصة بناءً على مسؤوليتك أو إنشاء محفظتك الخاصة. تتولى M1 Finance الاستثمار وإعادة التوازن من أجلك.

لا تقدم الشركة خدمات حصاد ضريبية نموذجية لعملائها. وبدلاً من ذلك ، تهدف إلى المساعدة في سحب الأموال بطريقة فعالة من الضرائب. عندما تطلب السحب ، تبيع M1 Finance الأوراق المالية بترتيب معين:

1. الأسهم التي تؤدي إلى خسائر تعوض المكاسب المستقبلية
2. الأسهم التي تحملتها لفترة كافية لدفع معدل مكاسب رأس المال الطويل الأجل الأقل
3. الأسهم التي تحتفظ بها لمدة تقل عن عام واحد ، مما يتطلب منك دفع أعلى معدل أرباح على المدى القصير

تقلل هذه الاستراتيجية فاتورة الضرائب عند إجراء عملية بيع.

Wealthfront

Wealthfront, مثل Betterment ، يستثمر أموالك في مجموعة متنوعة من صناديق الاستثمار المتداولة منخفضة التكلفة ، حيث يفرض 0.25٪ كل عام مقابل خدماته. أنها توفر حصاد الضريبة حصاد لجميع أصحاب الحسابات بغض النظر عن الرصيد. الحد الأدنى للرصيد للاستثمار هو 500 دولار. لكن العملاء الذين يبلغ رصيدهم 100000 دولار على الأقل يمكنهم الوصول إلى حصاد ضرائب أكثر تطوراً على مستوى المخزون ، والذي يستخدم الحركات داخل الأسهم الفردية لجني المزيد من الخسائر.

شواب حافظات ذكية

تعد Schwab Intelligent Portfolios خدمة استثمار آلية بحد أدنى 5000 دولار للاستثمار. والجدير بالذكر أنه لا يتقاضى أي رسوم استثمار أو رسوم استشارية ، وهي صفقة جيدة مقارنة بمنافسيها. ويعوض ذلك عن طريق الاستثمار بشكل أساسي في صناديق الاستثمار المتداولة في Schwab. بمجرد أن يكون لديك 50000 دولار أو أكثر في حسابك ، يمكنك الاشتراك في خدمة حصاد الضرائب المجانية.

كلمة أخيرة

يعد حصاد الضريبة استراتيجية استثمار معقدة يمكن أن تساعدك في تقليل عبء الضرائب الخاص بك والحفاظ على المزيد من الأموال في محفظتك. في معظم الحالات ، يكون عبء حصاد الضريبة مرتفعًا جدًا على المستثمرين ألا يتحملوه بمفردهم. يتيح لك العمل مع مستشار روبوت الاستفادة الكاملة من فوائد جني الضرائب. الحيلة هي اختيار الحق واحد. تتمتع أفضل خدمات الاستشارات الخاصة بالروبوت برسوم منخفضة وتقدم جميع خدماتها للعملاء ، بغض النظر عن رصيدهم في الحساب.

هل حصاد الضرائب أو استخدام مستشار الروبوت؟ أي مستشار روبو تستخدمه?