ما هو تعريف التضخم - أسباب معدل التضخم وكيفية مكافحة الآثار

لماذا الفرق الكبير في الأسعار؟ كلمة واحدة: التضخم. مثل الشيخوخة أو زيادة الوزن ، فإن آثار التضخم تدريجي وعميق. يزحف التضخم إلينا بمرور الوقت ، وبينما نواصل عاداتنا العادية في الإنفاق والاستهلاك ، لا يبدو أن الزيادة غير المحسوسة في أسعار المستهلكين تحدث فرقًا كبيرًا في التمويلات اليومية - مما يعني أنه في كثير من الأحيان بشكل كبير التقليل.

لكن آثار التضخم ضخمة. وهذا لا يؤثر فقط على مجالات مثل رواتبنا وتكلفة شراء منزل جديد. التضخم يضربنا من كل زاوية. ارتفعت أسعار المواد الغذائية ، وارتفعت أسعار النقل ، وارتفعت أسعار الغاز ، وارتفعت تكلفة مختلف السلع والخدمات مع مرور الوقت. كل هذه العوامل تجعل من الضروري للغاية أن تأخذ في الاعتبار الآثار الضخمة التي يمكن أن يحدثها التضخم على مدخراتك على المدى الطويل وقدرتك على تمويل سنوات التقاعد الذهبية..

كيف يمكنك أن تفعل ذلك؟ دعونا أولاً نفهم ماهية التضخم والأسباب العامة لذلك. سنناقش بعد ذلك كيف يمكن للتضخم أن يؤثر على إستراتيجيتك وأسلوبك في الاستثمار من أجل اتخاذ قرارات مالية طويلة الأجل مدروسة ومحافظة.

ما هو التضخم?

ببساطة ، التضخم هو الارتفاع الطويل الأجل في أسعار السلع والخدمات بسبب انخفاض قيمة العملة. في حين أن هناك مزايا للتضخم والتي سأناقشها لاحقًا في هذه المقالة ، أود أولاً التركيز على بعض الجوانب السلبية للتضخم.

تنشأ مشاكل تضخمية عندما نختبرها غير متوقع التضخم الذي لا يقابله بشكل كاف ارتفاع دخل الناس. إذا لم تزد الدخول مع ارتفاع أسعار السلع ، فقد تقلصت القوة الشرائية لكل فرد ، مما قد يؤدي بدوره إلى تباطؤ الاقتصاد أو الركود فيه. علاوة على ذلك ، يمكن أن يؤدي التضخم المفرط أيضًا إلى إحداث فوضى في مدخرات التقاعد لأنه يقلل من القوة الشرائية للأموال التي يدخرها المستثمرون والمستثمرون..

أسباب التضخم

فما الذي يسبب التضخم بالضبط في الاقتصاد؟ لا توجد إجابة واحدة متفق عليها ، ولكن هناك مجموعة متنوعة من النظريات ، والتي تلعب كلها دوراً في التضخم:

1. عرض النقود

سبب التضخم في المقام الأول هو زيادة في المعروض النقدي الذي يفوق النمو الاقتصادي.

منذ أن ابتعدت الدول الصناعية عن المعيار الذهبي خلال القرن الماضي ، يتم تحديد قيمة النقود من خلال مقدار العملة المتداولة وتصور الجمهور لقيمة تلك الأموال. عندما يقرر الاحتياطي الفيدرالي وضع المزيد من الأموال في التداول بمعدل أعلى من معدل نمو الاقتصاد ، يمكن أن تنخفض قيمة النقود بسبب التصور العام المتغير لقيمة العملة الأساسية. نتيجة لذلك ، سيؤدي تخفيض قيمة العملة هذا إلى ارتفاع الأسعار نظرًا لحقيقة أن كل وحدة من العملات أصبحت الآن أقل قيمة.

طريقة واحدة للنظر في تأثير عرض النقود على التضخم هي بنفس الطريقة التي يقدّر بها هواة جمع الأشياء. كلما كان عنصر معين نادرًا ، كان يجب أن يكون أكثر قيمة. نفس المنطق يعمل للعملة. كلما انخفضت العملة في المعروض النقدي ، زادت قيمة العملة. عندما تقرر الحكومة طباعة عملة جديدة ، فإنها تخفف بشكل أساسي من قيمة الأموال المتداولة بالفعل. هناك طريقة أكثر للاقتصاد الكلي للنظر في الآثار السلبية لزيادة المعروض من النقود وهي أنه سيكون هناك المزيد من الدولارات التي تطارد نفس الكمية من السلع في الاقتصاد ، مما سيؤدي حتما إلى زيادة الطلب وبالتالي ارتفاع الأسعار.

2. الدين الوطني

نعلم جميعًا أن ارتفاع الدين القومي في الولايات المتحدة أمر سيئ ، لكن هل تعلم أنه يمكن بالفعل رفع التضخم إلى مستويات أعلى بمرور الوقت؟ والسبب في ذلك هو أنه مع زيادة ديون الدولة ، أمام الحكومة خياران: يمكنهما إما رفع الضرائب أو طباعة المزيد من الأموال لسداد الديون..

سوف يؤدي ارتفاع الضرائب إلى رد فعل الشركات من خلال رفع أسعارها لتعويض زيادة معدل ضريبة الشركات. بدلاً من ذلك ، إذا اختارت الحكومة الخيار الأخير ، فإن طباعة المزيد من النقود سيؤدي مباشرةً إلى زيادة المعروض من النقود ، الأمر الذي سيؤدي بدوره إلى انخفاض قيمة العملة وزيادة الأسعار (كما نوقش أعلاه).

3. تأثير سحب الطلب

ينص تأثير سحب الطلب على أنه مع زيادة الأجور داخل النظام الاقتصادي (غالبًا ما يكون ذلك في اقتصاد متنام مع بطالة منخفضة) ، سيكون لدى الناس أموال أكثر لإنفاقها على السلع الاستهلاكية. هذه الزيادة في السيولة والطلب على السلع الاستهلاكية تؤدي إلى زيادة في الطلب على المنتجات. نتيجة لزيادة الطلب ، ستقوم الشركات برفع الأسعار إلى المستوى الذي سيحمله المستهلك من أجل تحقيق التوازن بين العرض والطلب.

ومن الأمثلة على ذلك زيادة كبيرة في طلب المستهلكين على منتج أو خدمة يحددها الجمهور بأنها رخيصة. على سبيل المثال ، عندما تزيد الأجور بالساعة ، قد يقرر العديد من الأشخاص القيام بمشاريع تحسين المنزل. سيؤدي هذا الطلب المتزايد على سلع وخدمات تحسين المنزل إلى زيادة الأسعار من قبل الرسامين في المنازل والكهربائيين وغيرهم من المقاولين العامين من أجل تعويض الطلب المتزايد. وهذا بدوره سيرفع الأسعار في جميع المجالات.

4. تكلفة دفع تأثير

يتم تفسير عامل آخر في رفع أسعار السلع والخدمات الاستهلاكية من خلال نظرية اقتصادية تعرف باسم تأثير دفع التكاليف. تنص هذه النظرية بشكل أساسي على أنه عندما تواجه الشركات زيادة في تكاليف المدخلات مثل السلع والمواد الخام أو الأجور ، فإنها ستحافظ على ربحيتها من خلال نقل هذه التكلفة المتزايدة للإنتاج إلى المستهلك في شكل أسعار أعلى.

مثال بسيط هو زيادة أسعار الحليب ، مما سيؤدي بلا شك إلى رفع سعر الكابتشينو في مقهى ستاربكس المحلي الخاص بك لأن كل كوب من القهوة أصبح الآن أغلى بالنسبة لستاربكس.

5. أسعار الصرف

يمكن أن يصبح التضخم أسوأ بسبب تعرضنا المتزايد للأسواق الأجنبية. في أمريكا ، نحن نعمل على أساس قيمة الدولار. على أساس يومي ، قد لا نهتم نحن كمستهلكين بأسعار الصرف بين شركائنا في التجارة الخارجية ، ولكن في الاقتصاد العالمي المتزايد ، تعد أسعار الصرف واحدة من أهم العوامل في تحديد معدل التضخم لدينا.

عندما يعاني سعر الصرف من أن العملة الأمريكية أصبحت أقل قيمة بالنسبة للعملة الأجنبية ، فإن هذا يجعل السلع والسلع الأجنبية أغلى ثمناً للمستهلكين الأمريكيين بينما يجعل في الوقت نفسه السلع والخدمات والصادرات الأمريكية أرخص للمستهلكين في الخارج.

يمكن لهذا الفارق في سعر الصرف بين اقتصادنا واقتصاد شركائنا التجاريين أن يحفز مبيعات وربحية الشركات الأمريكية من خلال زيادة ربحيتها وقدرتها التنافسية في الأسواق الخارجية. ولكن له أيضًا تأثير متزامن في تصنيع السلع المستوردة (التي تشكل غالبية المنتجات الاستهلاكية في أمريكا) ، وهو أكثر تكلفة للمستهلكين في الولايات المتحدة.

الجوانب الجيدة للتضخم

في واقع الأمر الذي يثير الدهشة بالنسبة لمعظم الناس ، يجادل الاقتصاديون عمومًا بأن بعض التضخم أمر جيد. معدل صحي للتضخم هو ما يقرب من 2-3 ٪ سنويا. الهدف من ذلك هو أن يتجاوز التضخم (الذي يقاس بمؤشر أسعار المستهلك أو مؤشر أسعار المستهلك) نمو الاقتصاد الأساسي (يقاس بإجمالي الناتج المحلي أو الناتج المحلي الإجمالي) بمقدار صغير في السنة..

يعتبر معدل التضخم الصحي إيجابيا لأنه يؤدي إلى زيادة الأجور وربحية الشركات ويحافظ على تدفق رأس المال في اقتصاد يفترض أنه ينمو. طالما أن الأمور تسير في انسجام نسبي ، فإن التضخم لن يكون ضارًا.

هناك طريقة أخرى للنظر إلى كميات صغيرة من التضخم وهي أنه يشجع الاستهلاك. على سبيل المثال ، إذا كنت ترغب في شراء عنصر معين ، وكنت تعلم أن سعره سيرتفع بنسبة 2-3 ٪ في السنة ، فسيتم تشجيعك على شرائه الآن. وبالتالي ، يمكن للتضخم أن يشجع الاستهلاك الذي بدوره يمكن أن يحفز الاقتصاد ويخلق المزيد من فرص العمل.

10 استراتيجيات لمكافحة آثار التضخم على التقاعد الخاص بك

أهم الاعتبارات الفردية التي يدخلها التضخم في عملية التخطيط المالي الخاصة بك هي: معاملات التضخم ، كم سأحتاج إلى التقاعد بالفعل?

ما هو هدف الادخار الخاص بك؟ حدد العديد من الأشخاص هدفًا تعسفيًا قدره مليون دولار للتقاعد. ولكن كم ستكون قيمة المليون دولار عند التقاعد?

إذا كنت تخطط للتقاعد في عام 2050 ، فإن معدل التضخم الذي يقارب 3 ٪ في السنة سيؤدي إلى وجود مليون دولار من القوة الشرائية بقيمة 325،000 دولار من دولارات اليوم. كم من الوقت سوف تحمل 325000 دولار؟ إذا كانت تكلفة المعيشة الحالية الخاصة بك حوالي 50000 دولار في السنة ، يمكنك أن ترى أن 1 مليون دولار سوف تنقلك فقط خلال حوالي 6 سنوات في التقاعد على افتراض أنك لا تملك مصادر دخل إضافية.

لذا ، ما الذي يمكن فعله لمكافحة الآثار الضارة للتضخم على المدخرات وضبط محفظتك من أجل التضخم؟ على عكس المعتقد أو الرأي العام ، لسنا عاجزين في مكافحة الدور الذي يمكن أن يلعبه التضخم في حياتنا. يمكن أن تعمل العديد من الاستراتيجيات كتحوط ضد التضخم ، ولكن يجب استخدام هذه التقنيات بطريقة استراتيجية وفعالة للاستفادة من فوائدها. فيما يلي أفضل عشرة طرق لمكافحة التضخم:

1. إنفاق الأموال على الاستثمارات طويلة الأجل.
نحن جميعا نحب لإنقاذ. ولكن عندما يتعلق الأمر بالاستثمارات طويلة الأجل ، فإن إنفاق الأموال في بعض الأحيان يمكن أن يسمح لك الآن بالاستفادة من التضخم. على سبيل المثال ، دعنا نقول أنك تتطلع إلى الحصول على قرض عقاري لشراء منزل وأن الاقتصاديين يتوقعون تضخماً كبيراً على مدى السنوات الخمسين المقبلة. عندما تفكر في أن بإمكانك سداد الرهن العقاري وفقًا لقيمة الدولارات المتضخمة التي تقل قيمتها عما هي عليه الآن ، فأنت تستخدم التضخم لصالحك. تشمل المجالات الأخرى التي يمكنك الاستفادة من التضخم فيها مشاريع تحسين المنازل أو النفقات الرأسمالية لشركة أو استثمارات كبيرة أخرى.

2. الاستثمار في السلع.
السلع الأساسية ، مثل النفط ، لها قيمة متأصلة قابلة للتضخم. على عكس المال ، ستبقى السلع دائمًا في الطلب ويمكن أن تكون بمثابة وسيلة وقائية ممتازة ضد التضخم. بالنسبة لمعظمنا ، فإن شراء السلع في السوق المفتوحة ربما يكون مهمة شاقة للغاية. في هذه الحالة ، يمكنك التفكير في الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETFs) من خلال Zacks Invest. سوف توفر هذه سيولة الأسهم مع قوة التحوط من التضخم في الاستثمار في السلع. فقط كن حذراً واحذر من مشاكل الصناديق المتداولة في البورصة.

3. الاستثمار في الذهب والمعادن الثمينة.
الذهب والفضة والمعادن الثمينة الأخرى ، مثل السلع الأساسية ، لها قيمة متأصلة تسمح لها بالبقاء في مأمن من التضخم. في الواقع ، كان الذهب هو الشكل المفضل للعملة قبل الانتقال إلى العملة الورقية. مع ذلك ، حتى المعادن الثمينة عرضة لأن تكون جزءًا من فقاعات المضاربة.

4. الاستثمار في العقارات.
العقارات كما عرضت تاريخيا التحوط التضخمي. يقول المثل القديم: "الأرض هي الشيء الوحيد الذي لا يصنعونه". الاستثمار في العقارات يوفر رصيدا حقيقيا. بالإضافة إلى ذلك ، يمكن للعقار المستأجر ، والذي يمكن شراؤه بسهولة من خلال Roofstock ، أن يقدم إلى المالك خيار زيادة أسعار الإيجار بمرور الوقت لمواكبة التضخم. بالإضافة إلى ذلك ، هناك بديل إضافي يتمثل في القدرة على بيع الأصول الحقيقية في السوق المفتوحة لما يصل عادةً إلى عائد يواكب التضخم عمومًا أو يفوقه. ومع ذلك ، كما هو الحال مع المعادن الثمينة ، نعلم جميعًا أن فقاعات العقارات يمكن أن توجد بالفعل.

5. النظر في نصائح.
سندات الخزانة المحمية ضد التضخم (TIPS) مضمونة لإرجاع استثمارك الأصلي إلى جانب كل التضخم الذي كان يحدث خلال عمر TIPS. لكن TIPS لا توفر فرصة لرفع قيمة رأس المال بشكل كبير ، وبالتالي ينبغي أن تشكل فقط جزءًا من تخصيص محفظة استثماراتك الشخصية.

6. العصا مع الأسهم.
على الرغم من أن الاستثمار في السندات قد يشعر بالأمان ، إلا أن السندات فشلت تاريخيا في تجاوز التضخم ، وفي بعض الأحيان تم سحقها خلال فترات التضخم الشديد. على المدى الطويل ، كان المصدر الوحيد لعائدات التضخم هو سوق الأسهم. لقد تغلبت الأسهم تاريخياً على السندات بسبب قدرة الشركات على تمرير زيادات في الأسعار إلى مستهلكيها ، مما أدى إلى ارتفاع الدخل والعوائد لكل من الشركة والمستثمرين..

نصيحة محترف: تقدم Ally Invest ما يصل إلى 3500 دولار وتداول مجاني لمدة 90 يومًا عند فتح حساب تجاري وتمويله.

7. النظر في الأسهم الموزعة.
كشفت الأبحاث الشاملة التي أجراها جيريمي سيجل ، الخبير الاقتصادي بكلية وارتون للأعمال ، أن الأسهم المدفوعة ذات العائد الكبير والأرباح قد وفرت عائدًا معدّلًا وفقًا للتضخم بنسبة 7٪ سنويًا في كل فترة تزيد عن 20 عامًا منذ عام 1800. والأفق الزمني لأكثر من 20 سنة حتى التقاعد ، والنظر في الأوراق المالية دفع الأرباح. تقدم أسهم توزيعات الأرباح وسيلة للتحوط من التضخم لأن أرباح الأسهم عادة ما تزيد على أساس سنوي بمعدل يفوق معدل التضخم. يكفل هذا تقريبًا رفع سعر السهم بوتيرة مماثلة ، مع تقديم فائدة إضافية تتمثل في زيادة الأرباح عند إعادة استثمارها.

8. حفظ أكثر.
الحقيقة هي أنك ربما ستحتاج إلى أموال أكثر بكثير للتقاعد مما تعتقد أنك ستحتاج إليه. هناك طريقتان للوصول إلى معيارك الجديد: وفر أكثر ، أو استثمر أكثر. ربما يكون التوفير أكثر أسهل وأسرع شيء يمكنك القيام به لضمان قدرتك على تمويل تقاعد مريح. إذا كنت توفر 250 دولارًا أمريكيًا شهريًا ، فهل يمكنك توفير 500 دولار أمريكي شهريًا إذا تناولت الطعام مرات قليلة وترافلت عن العمل؟ ماذا لو بدأت باستخدام تطبيق Acorns ، الذي يجمع جميع مشترياتك ، ويستثمر الفرق؟ هناك احتمالات جيدة ، وستساعدك على حمايتك من التضخم في المستقبل. راجع بعض استراتيجيات التخطيط هذه لمعرفة مقدار الادخار للتقاعد على أساس العمر.

9. الاستثمار في المقتنيات.
من كان يعتقد أن العائد على الاستثمار كان بإمكانك الحصول عليه من شراء بطاقة مارك ماكجوير الصاعد خلال سنته الأولى في دوري البيسبول الرئيسي ، أو إصدار محدود من إصدار G.I. جو في عبوته الأصلية؟ شراء المقتنيات وبيعها يمكن أن يوفر بالفعل عوائد كبيرة معدلة حسب التضخم ، في حين أنها أيضًا هواية ممتعة ومثيرة للاهتمام.

10. تصبح راعيا للفنون.
إن الاستحواذ الاستراتيجي للتصوير الفوتوغرافي واللوحات الفنية والتماثيل وغيرها من الفنون يمكن أن يوفر غالبًا عائدات تفوق التضخم ، وإن لم يكن ذلك دائمًا بالتأكيد. اقتراحي هو العثور على أفضل ما في العالمين ، قطعة فنية رائعة تقدرها حقًا ولن تكون في عجلة من أمرك للبيع.

كلمة أخيرة

شئنا أم أبينا ، التضخم حقيقي. من المحتمل أن يكون تجاهل الآثار التي يمكن أن يحدثها التضخم على مدخراتك طويلة الأجل أحد أكبر الأخطاء التي يرتكبها العديد من المستثمرين. إن فهم الأسباب والآثار الضارة للتضخم هو الخطوة الأولى لاتخاذ قرارات طويلة الأجل للتخفيف من المخاطر. لكن الخطوة التالية هي اتخاذ إجراءات. فكر في النصائح العشر المذكورة أعلاه لمساعدتك في التغلب على الآثار المدمرة التي يمكن أن يحدثها التضخم على التقاعد في المستقبل.

ما هي الإجراءات التي تتخذها لضمان عائد محفظتك عن التضخم؟ شارك أفضل نصائحك في التعليقات أدناه!