يوم التداول من أجل لقمة العيش - الفوائد والمخاطر وكيفية النجاح

منذ ذلك الوقت ، تم استبدال مؤشر الأسهم بشبكة إلكترونية ضخمة قادرة على تحليل بيانات التجارة والإبلاغ عنها في جميع أنحاء العالم. وقد أدت هذه التكنولوجيا إلى تغييرات في الطريقة التي تعمل بها صناعة الاستثمار. واحدة من المواقف الأكثر تفردا في المشهد اليوم هو أن المتداول اليوم.

تعريف يوم التداول

بحكم التعريف ، التداول اليومي هو الممارسة المعتادة لشراء وبيع واحدة أو أكثر من المراكز الأمنية خلال يوم تداول واحد. لا موقف ، طويلة أو قصيرة ، يتم الاحتفاظ بين عشية وضحاها. كثيراً ما يتعامل المتداولون النهاريون مع الآلاف من الأسهم ، وغالبًا ما يكون ذلك برافعة مالية ، ويبحثون عن أرباح صغيرة في كل صفقة - وغالبًا ما يكون سعرها أقل من دولار واحد أو دولارين للسهم. يأخذون مراكز بناءً على تحليلهم لاتجاه السعر المحتمل للسهم خلال فترة التداول.

تتضمن استراتيجيات التداول اليومية الشائعة ما يلي:

• سلخ فروة الرأس. يبيع العديد من التجار في اليوم بمجرد أن تصبح التجارة مربحة ، بعد تغطية العمولات ، وتكاليف الفائدة ، والنفقات العامة. هذه الإستراتيجية فعالة طالما أن غالبية الصفقات الصغيرة مربحة في الواقع ومتداول سريع في الحد من الخسائر.
• بهوت. يقوم العديد من التجار ببيع الأسهم مع حركة صعودية سريعة ، متوقعين أن يتخذ مستثمرون آخرون مركزًا طويلًا. مزيج من البيع على المكشوف وأولئك الذين يحصلون على الربح يخلق عدم توازن بين عمليات البيع والبيع ، مما يدفع الأسهم نحو الانخفاض.
• محاور اليومية. توقعًا لتداول العديد من الأسهم في نطاق يومي ، فقد يقوم المتداولون اليوميون بالشراء بسعر منخفض (مستوى "دعم") ويبيعون بسعر مرتفع (مستوى "مقاومة") أو على العكس من ذلك ، يقومون ببيع الأسهم عند المقاومة وشراء دعم الموقف في الدعم.
• قوة الدفع. التجار شراء الأسهم إذا كان يتحرك صعودا مع زيادة حجم. يبيعون عندما يتجه السعر نحو الأسفل مع الحجم ، على افتراض أن اتجاه السعر يستمر بعد أن يتخذ مركزًا طويلًا أو قصيرًا ، حتى يتمكنوا من إغلاق الصفقة بربح.

تختلف هذه التقنيات عن تلك الخاصة بتاجر "المراجحة" ، الذي يقوم غالبًا بإجراء عمليات تداول يومية للاستفادة من الاختلالات بين سعر السهم ومشتق. على سبيل المثال ، قد يحدد متداول الخيارات تداول الأسهم عند 50 دولارًا للسهم ، بينما يتم بيع خيار الاستدعاء لشراء السهم بسعر 45 دولارًا للسهم بسعر 2 دولار لكل خيار. سوف يقوم المتداول بشراء الخيار ، مما يتيح ملكية السهم بسعر 47 دولارًا للسهم (2 دولار للخيار مضافًا إليه 45 دولارًا لممارسة الخيار) والقدرة على بيع الأسهم على المكشوف بسعر 50 دولارًا ، وبالتالي تأمين ربح 3 دولارات للسهم..

يمكن أن توجد فرص تحكيم بين الأسهم وأي أسهم مكافئة (خيار ، سند قابل للتحويل ، أسهم مفضلة قابلة للتحويل) أو بين خيارات الشراء والطلب لنفس السهم. نظرًا لأنها خالية من المخاطر تقريبًا ، يتم تحديد فرص المراجحة واستغلالها بسرعة بواسطة المتداولين المحترفين. لا يبحث متداول يوميًا وفقًا لما تحدده اللوائح عن فرص المراجحة ، بل يتكهن بحركة السعر الفورية للسهم بناءً على تفسير لعلم النفس الأساسي الذي يقود تلك الحركة..

في السنوات الأخيرة ، كانت أجهزة الكمبيوتر مسؤولة عن الكثير من حجم التداول في أسواق الأسهم بالولايات المتحدة. لا تستطيع المنازل التجارية الصغيرة والمتداولون النهاريون منافسة شركات السمسرة الكبيرة ، وشركات التحوط ، والمستثمرين المؤسسيين الآخرين الذين ينفقون ملايين الدولارات على تطوير خوارزميات محوسبة لاستغلال تلك الأسواق. نظرًا لمبالغ كبيرة من رأس المال المستثمر ، يركز المتداولون الرئيسيون على البورصات الأكثر أهمية حيث يتم تداول كميات كبيرة من الأسهم - أسهم الشركات الأصغر ذات الأسهم المحدودة القائمة لا تستفيد منها في عمليات التداول الممكنة بسبب نقص السيولة في الحجم. نتيجة لذلك ، يتداول المتداولون اليوميون والشركات الصغيرة في الأوراق المالية لهذه الشركات في المقام الأول.

يوم التداول لقمة العيش

ديلان كولينز ، خريج جامعة ميامي البالغ من العمر 25 عامًا ، قضى سنواته الجامعية في شحذ مهاراته من خلال لعب البوكر عبر الإنترنت ، وأحيانًا يكسب ما يصل إلى 5000 دولار في الليلة أثناء دراسته في الكلية. وهو يعمل حاليًا في شركة تجارية في فلوريدا ، يبلغ رأس مالها التجاري مليون دولار ، كل من شركته وشركته. وفقًا لتقديره ، يقضي السيد كولينز ما بين 50 إلى 60 ساعة أسبوعيًا إما في إعداد أو تداول الأسهم العادية.

"التجارة على ما يرام" ، يقول ديلان. "أنا متحمس للغاية في معظم الأيام عندما أصل إلى المكتب. لقد كنت متحمساً للغاية وأدهشني ما كنت أفعله ، لقد كان ذلك قبل عام من قضاء يوم عطلة. بالنسبة لي ، هذه وظيفة أحلام ". السيد كولينز هو ذكي وكذلك لا يعرف الخوف. إنه يخاطر بانتظام بخسارة معظم ثروته الصافية في صفقة واحدة ، لكنه واثق بما يكفي للاعتقاد بأنه إذا وقع في الجانب الخطأ ، فيمكنه استرداد كل شيء. إنه يدرك أن التداول اليومي مرهق للغاية ، ولا يتوقع أن تكون مهنته - بل إنه مصدر للدخل المرتفع يمكن أن يمكّنه في نهاية المطاف من أن يصبح رائد أعمال ناجحًا في مجال آخر.

الأدوات اللازمة لنجاح التجارة اليوم

التداول اليومي ليس عملية تقشفي. يجب أن يكون لديك الكثير من المال لتحقيق الربح. يوصي العديد من التجار ذوي الخبرة بالبدء بمبلغ 100000 دولار على الأقل. نتيجة لذلك ، يكون لدى العديد من متداولي اليوم الأول رأس مال فائض مستعدون للمخاطرة به ، أو يعملون كموظفين في شركات تجارية خاصة كبيرة حتى يتمكنوا من تمويل جهودهم الشخصية.

بغض النظر عن وضعك ، فهذه هي الأدوات التي يجب أن تنجح فيها.

1. البنية التحتية

يعتمد متداولو العصر الحديث على مجموعة من أجهزة الكمبيوتر والشاشات وأجهزة التوجيه وأجهزة المودم والبرامج المتخصصة لمواكبة السوق على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع. إنهم بحاجة إلى الوصول إلى خدمة التداول من المستوى الثاني ، والتي توفر عروض أسعار في الوقت الفعلي لصناع السوق الفرديين ("العرض" و "الطلب"). الوصول إلى المستوى الثاني هو أعلى مستوى من المعلومات المتاحة لأي شخص ليس عضواً في بورصة ناسداك وصانع سوق مسجل.

يحتاج متداولو اليوم النشط أيضًا إلى استخدام شبكة اتصالات إلكترونية (ECN) لتجنب دفع عمولة إلى وسيط لكل عملية تداول. ECNs الأساسية هي Instinet و SelectNet و NYSE Arca - تعتمد العضوية على الرسوم ويجب الموافقة عليها. بالإضافة إلى ذلك ، يقوم المتداولون عادةً بمراقبة العديد من منافذ الأخبار في الوقت الفعلي لمواكبة أي معلومات قد تؤثر على السوق أو مراكزهم. تكلفة البنية التحتية ، بما في ذلك تطوير البرامج المخصصة ، يمكن أن تدير آلاف الدولارات كل شهر.

يتداول بعض المستثمرين يوميًا ، ويختارون الاعتماد على حسابات السمسرة عبر الإنترنت لتقديم المعلومات وتنفيذ عمليات التداول الخاصة بهم بدلاً من إقامة علاقات المستوى الثاني و ECN. ومع ذلك ، فهي تتحمل مخاطر تأخر المعلومات وتدفع تكاليف إضافية بسبب اعتمادها على الوسيط. إذا كنت تنوي أن تصبح متداولًا بدوام كامل ، فيمكن أن يكون الوصول الفوري إلى المعلومات والحد الأدنى من تكاليف المعاملات هو الفرق بين صفقة مربحة وخسارة.

2. رأس المال الكبير

يجب على متداولي اليوم استخدام حسابات الهامش إذا شاركوا في عمليات بيع على المكشوف - أسهم في سهم لا تملكه على أمل أن ينخفض ​​السعر. من الناحية النظرية ، عندما تقوم ببيع سهم قصير ، فإنك تتحمل مخاطرة غير محدودة لأنه لا يوجد سقف لمدى ارتفاع سعر السهم قبل تغطية المركز القصير. على العكس ، فإن شراء الأسهم ينطوي على مخاطر محدودة نظرًا لأن سعر السهم لا يمكن أن يقل عن الصفر. يشبه حساب الهامش حد الائتمان المضمون بالنقد أو قيمة الأسهم في الحساب. يقوم السمسار بقروض الأموال - وفقًا للوائح القانونية - للحصول على مراكز الأسهم الخاصة بك أو الاحتفاظ بها.

تبنت لجنة الأوراق المالية والبورصة في عام 2001 القواعد التي أعلنت أن أي شخص يقوم بأكثر من أربعة عمليات تداول خلال فترة خمسة أيام في حساب الهامش هو "تاجر يوم نمط". على عكس حسابات الهامش المعتادة التي تتطلب إيداع مبلغ 2،000 دولار لفتحه ، يطلب وسطاء التداول المسجلون في بورصة ناسداك أو بورصة نيويورك أن يحتفظ المتداولون في اليوم بحصة 25000 دولار في حساباتهم في أي يوم يحدث فيه هذا اليوم ، حتى لو لم ينفذوا أي مبيعات قصيرة. هذا الرقم هو أيضًا الحد الأدنى لتداول الهامش ، سواء كنت تشتري أو تبيع على المكشوف. يوصي العديد من التجار ذوي الخبرة بما لا يقل عن 50000 دولار إلى 100000 دولار من أجل الحصول على القوة الكافية لشراء أو بيع الأسهم في نطاق الأسعار من 100 دولار إلى 500 دولار.

إذا قمت بالتداول في 1000 سهم في وقت واحد ، يمكنك القيام بذلك باستخدام سهم واحد إلى ثلاثة أسهم ، لأن الهامش البالغ 25٪ يمنحك القوة الشرائية من 200،000 دولار إلى 400000 دولار - الحصول على عدد كبير من الأسهم مطلوب عندما تحقق أرباحًا بنسبة 1 ٪ إلى 3 ٪ في التجارة. على سبيل المثال ، إذا قمت بشراء 1000 سهم من الأسهم المتداولة بسعر 20 دولارًا ، فستكون التكلفة الإجمالية 20،007 دولار (20.000 دولار للسهم و 7 دولارات للعمولة). في هذا المثال ، سوف تقدم سعر الشراء بالكامل.

لنفترض أنك في وقت لاحق من اليوم تبيع السهم بسعر 20.75 دولار للسهم. إجمالي حصائلك هو 20،743 دولار (20،750 دولار أقل عمولة 7 دولارات) ، وأرباحك هي 736 دولار (20،743 دولارًا أقل 20،007 دولار). نظرًا لأنك لم تقترض أي أموال ، فإن النسبة المئوية للربح على القيمة الإجمالية للتداول والعائد على النقد الفعلي المستثمر هي نفسها: 3.6٪ (736 دولارًا مقسومًا على 20،007 دولار).

إذا أمكنك تكرار هذا الأداء في كل يوم من أيام التداول الـ 252 ، فسيكون عائدك السنوي ضخمًا بنسبة 907٪. في نهاية العام ، سيكون لديك أكثر من 185000 دولار في حسابك من الاستثمار الأصلي البالغ 20،007 دولار. إن احتمالية تكرار هذه العوائد المرتفعة ، على الرغم من أنه من غير المرجح أن تتكرر مثل هذه النتائج اليومية ، هو جاذبية التداول اليومي.

يعمل متداولو اليوم في مجموعة متنوعة من الأسواق المختلفة - الأسهم والخيارات والسلع والعملات - حيث أن معايير الاستثمار الخاصة بهم تتمثل في تقلب السعر وليس القيمة. تختلف متطلبات رأس المال لكل سوق ، ولكن تنطبق مبادئ التداول اليومي على الجميع:

• فتح وإغلاق المراكز كل يوم ، مع عدم وجود الأوراق المالية بين عشية وضحاها
• بدء المعاملات بناءً على التحليل الفني
• شراء أو بيع قصيرة كما هو مطلوب للاستفادة من حركة السعر المتوقعة

3. المعرفة

لا يهتم المتداولون بالقيمة الأساسية للشركات التي يتداولون أوراقها المالية. عندما تقاس فترة الانتظار بالدقائق ، فإن الأساسيات لها تأثير ضئيل على السعر. يهتم المتداولون بعلم نفس السوق - مخاوف وآمال المساهمين الأفراد عند الشراء والبيع. إنها تركز على المؤشرات التي تمثل تلك المشاعر ، بدلاً من عوامل مثل نسب السعر إلى الأرباح أو حصتها في السوق أو المنافسة.

الشائعات ، بدلاً من الحقائق ، تثير المشاعر ، ما لم تكن الأخبار غير متوقعة. ومع ذلك ، على الرغم من ذلك ، غالبًا ما يشك المتداولون فيما إذا كانت أي أخبار يمكن أن تكون آمنة حقًا ، معتقدين أن "المطلعين" قد يبدأوا في اتخاذ إجراء قبل إصدار الأخبار الحقيقية. باختصار ، فإن فعل الصراخ "النار" أكثر صلة بالتاجر من النار الفعلية.

باستخدام أجهزة الكمبيوتر والبرامج ، يتخذ المتداولون قرارات بناءً على التحليل الفني ، الذي يتطلب إتقانه ساعات من الدراسة والإلمام بحركات أسعار الأسهم الفردية التاريخية. استنادًا إلى الأداء السابق للسعر وأحجام الأسهم ذات الصلة ، يستخدم المحللون الفنيون رسومات بيانية شاملة لتمثيل حركة السعر بالإضافة إلى الاتجاهات مثل المتوسطات المتحركة والقوة النسبية. يبحث الفنيون ، بما في ذلك المتداولين النهائيين ، عن أنماط أسعار الأسهم وتفسيرها ، مثل الرأس والكتفين والأعلام والرايات ، في مخططاتهم لعرض اتجاه السعر على المدى القصير والمتوسط.

غالبًا ما لا يعد المتداولون المخططات بأنفسهم ، لكنهم يعتمدون على خدمات المخططات الاحترافية لتوفير بيانات وتحليلات في الوقت الفعلي باستخدام برامج متطورة مثل IQ Charts أو MotiveWave أو OmniTrader. يقوم المتداولون الناجحون بتفسير النتائج واتخاذ الإجراءات بناءً على "شعورهم" بالموقف ، والتعلم من خلال التجربة والخطأ.

4. الخبرة

يقول توني تيرنر ، مؤلف كتاب "دليل المبتدئين للتداول اليومي عبر الإنترنت" ، "إن تعلم التجارة اليومية بنجاح قد يستغرق ما دام الذهاب إلى الكلية والحصول على شهادة." نظرًا للمخاطر التي ينطوي عليها الأمر ، يقترح بعض المتداولين البدء بـ "التداول الورقي" - إجراء عمليات بيع وشراء وهمية باستخدام بيانات السوق الفعلية ، ولكن دون المخاطرة بأموال حقيقية - لتحديد فرص الربح المحتملة وتعلم آليات السوق. يسمح لك العديد من الوسطاء بإنشاء حساب افتراضي لتسهيل ذلك.

ما تداول الورق لا يمكن أن يعدك هو الضغط النفسي من وجود أموال كبيرة في خطر. يمكنك قراءة مائة كتاب حول ترويض الأسد ، ولكن لا تفهم حقًا ما يجب أن تكون عليه وجهاً لوجه مع واحد. واستنادا إلى تجاربهم المبكرة ، تساءل العديد من المتداولين في اليوم عن الذي سيأتي أولاً - خسارة أموالهم أو العثور على النجاح. ولغضبهم ، تعلم الكثيرون أن هناك طرقًا أسهل لكسب العيش ولم تعد التجارة.

5. الانضباط

وفقًا لروبرت ديل ، مؤلف كتاب "The Electronic Electronic Day Trader" ، فإن "العديد من متداولي اليوم مدمنون على هذا النشاط وكسب المال ليس له علاقة تذكر بالسبب الحقيقي للتداول. هؤلاء الأفراد ليسوا تجارًا ، فهم مقامرون. يخسر مدمنو الحركة عدة مرات حسب الضرورة لمجرد اندفاع الأدرينالين للفوز مرة واحدة. " في الواقع ، فإن العلاقة بين التداول اليومي والمقامرة قوية للغاية بحيث تتمتع Gamblers Anonymous بقاعدة عامة تقضي بأن يحتفظ الأعضاء بسهم لمدة لا تقل عن 18 شهرًا - إذا استثمروا في الأسهم على الإطلاق.

على الرغم من أن الانضباط مهم عند اتخاذ قرار بجني الأرباح أو الخسارة ، فإن أحد أصعب الأمور بالنسبة للمتداول اليومي هو الامتناع عن القيام بالتداول ما لم تكن الظروف مناسبة. ومع ذلك ، يقول جون كوريسكو ، المتداول والمضيف لمجموعة Day Trading Radio ، "أنت بحاجة إلى تطوير مجموعة من القواعد الصارمة التي تنزع العاطفة عن التجارة".

وجود خطة والتمسك بها أمر بالغ الأهمية للتداول اليوم مربحة. تتضمن بعض القواعد التي يستخدمها المتداولون وضع أمر إيقاف الخسارة في نفس الوقت الذي يتم فيه تنفيذ الصفقة لتقييد أي خسارة على نسبة مئوية ثابتة من الاستثمار ، وإغلاق مركز عندما لا يحدث حدث متوقع ، بصرف النظر عن الربح أو الخسارة ، وليس أبدًا الحفاظ على الموقف بين عشية وضحاها ، تحت أي ظرف من الظروف.

6. وقت الالتزام

يمكن للمتداولين اليوميين قضاء 60 إلى 70 ساعة أسبوعيًا إما في التجارة أو الاستعداد للتداول. إنهم يحتاجون ، بالطبع ، إلى التركيز بشدة على السوق خلال ساعات العمل لتحديد فرص الربح على المدى القصير.

ومع ذلك ، بالإضافة إلى ذلك ، يجب عليهم مواكبة الأخبار المستمرة ، بما في ذلك تقارير الأرباح والتوقعات والأحداث التنظيمية وغيرها من الأحداث التي يمكن أن تؤثر على مراكزهم. يقضي العديد من المتداولين ليالهم في التحضير لجلسات التداول في اليوم التالي ، وتحديد الفرص الممكنة حيث يمكنهم جني الأرباح. أخيرًا ، يمكن للمتداولين النهائيين التداول في الأسواق الدولية المفتوحة في الولايات المتحدة في المساء والليل.

فوائد يوم التداول

بالإضافة إلى الأرباح الضخمة المحتملة ، فإن التداول اليومي له العديد من الفوائد لهؤلاء الأفراد النادرة الذين يمكنهم إدارة عواطفهم وتحمل الضغوط الكامنة:

1. استقلال. كثير من التجار اليوم يعملون لحسابهم الخاص ، يعملون من تلقاء أنفسهم ومسؤول أمام أحد. إنهم رواد أعمال حقيقيون يعيشون بذكائهم ، ونأمل أن يجنيوا فوائد قراراتهم الخاصة.
2. النشوة. هناك عدد قليل من الأحداث التي يمكن أن تتطابق مع ارتفاع العاطفي الذي يأتي مع ربح كبير حصل فقط من خلال جهود شخص واحد.
3. الحالة. يحتل متداولو اليوم وضعًا أسطوريًا تقريبًا في مجتمعات معينة ، يشبهون من نواح كثيرة "البنادق السريعة" الأسطورية للغرب القديم - الغرباء الأيقونيين الذين يعيشون وفقًا لقواعدهم الخاصة ويشقون طريقهم.

مخاطر التداول اليومي

على الرغم من الفوائد ، يجب على متداولي اليوم إدارة عدد من المخاطر المالية والنفسية:

1. خسارة رأس المال. حتى إذا كانت غالبية الصفقات مربحة ، فيجب دفع تكاليف مقدمة كبيرة مثل الأجهزة والبرامج والخدمات الإخبارية الأولية قبل أن يبدأ الشخص التداول. أيضًا ، يجب الحفاظ على النفقات الجارية مثل رسوم ECN (أو العمولات إذا كان التاجر لا يستخدم ECN) والفوائد ورسوم الأخبار في الوقت الفعلي والتحليل المالي وحزم الرسوم البيانية ورسوم الاتصال..
2. حركة السوق. يدعي Michael Sincere ، تاجر اليوم ومؤلف كتاب "Start Day Trading Now" ، أنه من الصعب كسب المال عندما يتحرك السوق بأقل من 100 نقطة في أي من الاتجاهين قبل اليوم السابق. وفقًا لموقع MoneyBeat ، كان 2013 من أقل السنوات تقلبًا في مؤشر S&P 500 ، حيث تحرك بمعدل 0.55٪ ، أقل من متوسطه بعد عام 1928 البالغ 0.76٪. الكثير من المتداولين يطاردون فرصًا قليلة جدًا ، مما يعني أنه من المرجح أن يكسب المال فقط أولئك الذين بسرعة كافية للاعتراف بفرصة والعمل. التأخر في التداول يمكن أن يحول ربح محتمل إلى خسارة.
3. الإدمان النفسي. وفقًا لإد لوني ، المدير التنفيذي لمجلس القمار القسري في نيو جيرسي ، فإن التداول اليومي "يشبه الكوكايين الكراكي - إنه مدمن أكثر بكثير من أنواع المقامرة الأخرى." يقترح بعض علماء النفس أن المقامرين وتجار اليوم متشابهون من حيث أنهم يميلون إلى التنافس وذو مستوى أعلى من الذكاء.

كلمة أخيرة

في حين أن إمكانية أن تصبح ثريًا للغاية في وقت قصير هو ما يجذب الناس للتداول اليومي ، فإن الحقيقة المؤسفة هي أن الفشل والخسارة المالية والاكتئاب هي النتائج الأكثر ترجيحًا. وفقًا للتاجر اليومي والمؤلف جيمس ألتوشير ، الذي يدعي أنه قد تداول ما بين 40 إلى 50 مليون دولار يوميًا في ذروته ، "إنها أسوأ وظيفة في العالم في يوم سيء. كنت سأجري تجارة ، وسيتعارض مع ضدي ، ثم أردت أن يتوقف قلبي حتى يتوقف دمي عن الإيقاع بصوت عالٍ. التداول اليومي يسحب كل شيء منك ". يقول ألتوشير: "حوالي 5٪ فقط من تجار التجزئة يكسبون المال كتجار متفرغين طوال اليوم. احتمال النجاح ضئيل. "

تدعي Altschuler أنها تعرف ألف يوم من المتداولين ، واثنان فقط لن يفلا. محذر.

هل أنت مهتم بالتداول اليومي على الرغم من المخاطر?